Co jest tańsze, faktoring czy kredyt obrotowy?

Zwykle kredyt. W przykładzie z tego tekstu, przy 200 000 zł finansowania przez rok, kredyt kosztuje około 22 000 zł, a faktoring około 28 800 zł. Różnica przestaje mieć znaczenie, jeśli kredytu nie dostaniesz albo dostaniesz go za dwa miesiące.

Czy faktoring obniża zdolność kredytową?

Zwykle obciąża ją mniej niż kredyt obrotowy, bo nie powiększasz zadłużenia, tylko wcześniej dostajesz własne pieniądze. Faktoring bez regresu dodatkowo zdejmuje należność z bilansu. Szerzej piszemy o tym w tekście o faktoringu a zdolności kredytowej .

Czy mogę mieć kredyt obrotowy i faktoring jednocześnie?

Tak i często jest to sensowna konstrukcja: kredyt pokrywa stałą część zapotrzebowania, faktoring obsługuje szczyty. Sprawdź tylko, czy umowa kredytowa nie zakazuje cesji wierzytelności i czy bank nie wymaga zgody na dodatkowe finansowanie zewnętrzne.

Jakie zabezpieczenie trzeba mieć przy faktoringu?

Zabezpieczeniem jest sama wierzytelność, więc hipoteka, zastaw czy poręczenie zwykle nie są potrzebne. To jest główna przewaga faktoringu nad kredytem obrotowym dla firm bez majątku trwałego.

Jak szybko dostanę pieniądze w każdym z tych rozwiązań?

Kredyt obrotowy to zwykle od dwóch tygodni do dwóch miesięcy razem z dokumentacją i wyceną zabezpieczeń. Faktoring to od kilkunastu minut przy mikrofaktoringu do dwóch tygodni przy dużych limitach.

faktoring

Faktoring czy kredyt obrotowy: co wybrać

Oba rozwiązują ten sam problem, czyli brak gotówki na bieżącą działalność, ale różnią się dostępnością, zabezpieczeniem i tym, jak wyglądają w bilansie. Porównanie na liczbach.

Opublikowano 2026-10-10 · 929 słów

Ranking firm faktoringowych – aktualne oferty, ułożone według prowizja za 30 dni finansowania.

Różnica, od której wszystko się zaczyna

Kredyt obrotowy to pożyczone pieniądze, które musisz oddać. Faktoring to twoje własne pieniądze, wypłacone wcześniej. Z tej jednej różnicy wynikają wszystkie pozostałe.

Bank udzielający kredytu patrzy na twoją firmę: historię, wynik finansowy, majątek, zdolność kredytową. Faktor patrzy przede wszystkim na twoich odbiorców, bo to oni mają zapłacić. Dlatego faktoring bywa dostępny dla firm, które kredytu nie dostaną, o czym piszemy w tekście o faktoringu a zdolności kredytowej.

Porównanie na sucho

Kto jest oceniany. Kredyt: twoja firma. Faktoring: twoi kontrahenci.
Wymagany staż. Kredyt: zwykle od 12 do 24 miesięcy. Faktoring: część faktorów finansuje od pierwszego dnia działalności.
Zabezpieczenie. Kredyt: najczęściej hipoteka, zastaw, weksel, poręczenie. Faktoring: zabezpieczeniem jest sama wierzytelność.
Kwota. Kredyt: ustalona z góry, niezależna od sprzedaży. Faktoring: rośnie razem z obrotem, bo limit zależy od wartości faktur.
Czas uruchomienia. Kredyt: od dwóch tygodni do dwóch miesięcy. Faktoring: od kilkunastu minut przy mikrofaktoringu do dwóch tygodni przy dużych limitach.
Koszt. Kredyt jest zwykle tańszy. Faktoring kosztuje więcej, bo płacisz też za obsługę należności i czasem za przejęcie ryzyka.

Ile to naprawdę kosztuje

Policzmy na firmie, która potrzebuje 200 000 zł finansowania przez cały rok.

Kredyt obrotowy. Przy oprocentowaniu około 9% w skali roku i prowizji 2% od kwoty koszt wynosi mniej więcej 18 000 zł odsetek plus 4 000 zł prowizji, czyli 22 000 zł rocznie. Do tego dochodzi wycena zabezpieczenia i czas poświęcony na dokumentację.

Faktoring. Przy prowizji 1,2% miesięcznie od finansowanej kwoty i stałym wykorzystaniu limitu 200 000 zł koszt to około 2 400 zł miesięcznie, czyli 28 800 zł rocznie, plus opłata za przyznanie limitu.

Różnica wynosi niecałe 7 000 zł na korzyść kredytu. Pytanie brzmi, czy ten kredyt w ogóle dostaniesz i kiedy. Jak sprowadzić obie formy do jednej liczby, pokazujemy w tekście o realnym koszcie finansowania w skali roku.

Kiedy faktoring wygrywa mimo wyższej ceny

Nie masz zdolności kredytowej, ale masz dobrych odbiorców. Najczęstszy przypadek. Młoda firma, firma po trudnym roku, firma bez majątku. Faktor liczy na wypłacalność twoich kontrahentów, a nie twoją.
Potrzebujesz pieniędzy szybko. Mikrofaktoring potrafi wypłacić w kilkanaście minut. Żaden kredyt tak nie działa.
Sprzedaż rośnie szybciej niż limit kredytu. Kredyt trzeba renegocjować, a limit faktoringowy rośnie sam wraz z wartością faktur.
Nie chcesz obciążać majątku. Przy faktoringu zabezpieczeniem jest wierzytelność, a nie twoja nieruchomość.
Chcesz oddać windykację. W cenie faktoringu jest monitoring płatności i upominanie się o pieniądze. To realna oszczędność czasu w małej firmie.

Kiedy lepszy jest kredyt

Masz zdolność kredytową i czas. Jeśli bank powie tak, zwykle zapłacisz mniej.
Twoi odbiorcy płacą od razu. Faktoring nie ma wtedy czego finansować.
Finansujesz coś innego niż faktury. Zapas, inwestycję, remont. Faktoring obejmuje wyłącznie wystawione faktury.
Masz rozdrobnioną sprzedaż osobom fizycznym. Faktoring działa tylko w obrocie między firmami.

Czy można mieć jedno i drugie

Można i często tak właśnie wygląda sensowna konstrukcja. Kredyt obrotowy pokrywa stałą, przewidywalną część zapotrzebowania, a faktoring obsługuje szczyty: sezon, duże zamówienie, nowego odbiorcę z długim terminem płatności.

Trzeba tylko sprawdzić dwie rzeczy. Czy umowa kredytowa nie zawiera zakazu cesji wierzytelności, bo banki często zastrzegają je sobie jako zabezpieczenie. I czy bank nie wymaga zgody na dodatkowe finansowanie zewnętrzne.

W praktyce to jest najczęstsza przyczyna odmowy faktoringu u firm, które mają już kredyt. Wierzytelności są zajęte jako zabezpieczenie i nie można ich scedować na faktora. Warto to sprawdzić, zanim złożysz wniosek.

Trzecia droga, o której się zapomina

Zanim wybierzesz którekolwiek z nich, policz, ile kosztuje cię sam odroczony termin płatności. Czasem najtańszym rozwiązaniem jest renegocjacja terminów z odbiorcą albo rabat za wcześniejszą zapłatę. 2% rabatu za płatność w siedem dni to w skali roku taniej niż jedno i drugie finansowanie. Jeśli jednak zostajesz przy faktoringu, ceny firm zestawiamy w rankingu firm faktoringowych.